Alrededor del 95% de los acreedores privados de Grecia aceptarán una quita

ATENAS.- Alrededor del 95% de los acreedores privados de Grecia firmaron un canje de deuda para aliviar la pesada carga de deuda de Grecia una hora antes de que se cumpliera el plazo límite de las 20:00 GMT del jueves, dijo un alto funcionario del Gobierno griego. 

 "Alrededor de una hora antes de que el plazo límite expirara, la tasa de participación se aproximaba al 95 por ciento y más respuestas seguían ingresando", dijo un funcionario del Gobierno de Grecia  

   Este jueves era la fecha límite para que los acreedores privados se sumaran al programa del Gobierno heleno de reestructuración de su deuda, que exige que al menos una participación del 66,7% de la deuda para que Grecia pueda recibir el segundo rescate de 130.000 millones de euros.

   Entre el 90% y 95% de los 206.000 millones de euros de deuda griega que son susceptibles de una quita habrían aceptado participar en el programa. Entre estos, de los 177.400 millones de euros que se encuentran bajo soberanía griega, alrededor de 143.000 millones habrían confirmado su participación, lo que equivale a más del 94%.

   Sin embargo, una aceptación de en torno al 95% estaría por encima del objetivo del 90% que se ha marcado por el Gobierno heleno para los bonos bajo soberanía griega, y obligaría a activar las cláusulas de acción colectiva (CACs), que forzarían la participación de todos los acreedores regidos por la legislación helena en la operación de intercambio de deuda.

   Esto implicaría que la participación del sector privado ya no sería voluntaria, sino obligatoria, y sería considerado un evento de crédito por la Asociación Internacional de Derivados y Swaps (ISDA por sus siglas en inglés), lo que activaría los seguros de impago (CDS).

   La oferta de canje de bonos planteada por Atenas con el beneplácito de la Unión Europea supondrá una quita del 53,5% en los bonos soberanos griegos y una pérdida de valor real en las carteras de deuda soberana de Grecia de entre el 73% y el 74%.

Las entidades españolas podrían perder hasta 330 millones

Las grandes entidades del sector financiero español cuentan en sus balances con 439,8 millones de euros de deuda soberana de Grecia, por lo que podrían llegar a perder hasta 329,8 millones si aceptan la quita propuesta por el Gobierno heleno, según informaron en Madrid fuentes financieras.

    Grecia ha ofrecido a sus acreedores un canje que supone una quita del 53,5% en los bonos soberanos, pero los analistas consultados estiman que supondrá un quebranto del valor real de en torno al 75%.    

   La entidad que más deuda griega acumula en su cartera es Mapfre, que cuenta con 251,6 millones de euros. Ahora bien, el todavía presidente de la aseguradora, José Manuel Martínez, aclaró, durante la presentación de resultados de 2011, que la entidad tiene una cobertura del 50% del valor nominal, que alcanza el 70% con el aumento de dotaciones genéricas desde junio a 55,8 millones de euros (frente a los 40 millones de ese mes).

   Santander tiene una exposición de 84 millones en bonos soberanos del país heleno. Fuentes de la entidad puntualizaron que no se trata de una exposición directa, pues se articula a través de productos financieros que a su vez están invertidos en este tipo de deuda. Por ello, las mismas fuentes justificaron que el banco presidido por Emilio Botín no se tenga que pronunciar sobre si aceptará o no el canje ofrecido por Grecia.

   BBVA, que sí que ha confirmado su participación en la quita, tiene 100 millones en deuda helena, en tanto que Caixabank acumula en su cartera 4,2 millones. La entidad liderada por Isidro Fainé tiene esta exposición a través de Invercaixa Gestión. Por otro lado, Bankia y Popular han eliminado de sus carteras los bonos griegos.  

   El director general de Regulación del Banco de España, José María Roldán, defendió el pasado mes de septiembre en Londres que la exposición de la banca española a la deuda soberana de Grecia, Irlanda, Italia y Portugal no es relevante. En concreto, cifró en 448 millones de euros la deuda soberana en los balances de las entidades españolas.